Риск-менеджмент
Определение
Риск-менеджмент — свод правил защиты депозита: размер сделки 1–2% от капитала, дневной лимит потерь, пауза после серии минусов. Главная задача — сохранить капитал: просадка 20% требует для возврата +25%, просадка 50% — уже +100%, поэтому не потерять важнее, чем быстро заработать.
Почему сохранить важнее, чем заработать
Потери и восстановление несимметричны: проценты вниз и вверх считаются от разных баз.
| Просадка | Нужно для возврата |
|---|---|
| −10% | +11,1% |
| −20% | +25% |
| −33% | +50% |
| −50% | +100% |
Каждый процент глубже делает обратную дорогу длиннее — поэтому все правила риск-менеджмента устроены как тормоза: они срабатывают до того, как просадка станет дорогой. Посчитать свою ситуацию можно в калькуляторе восстановления просадки.
Базовый набор правил
- Риск на сделку — 1–2% от текущего депозита. Десять минусов подряд при 2% — просадка около 18%: неприятно, но рабоче.
- Дневной лимит потерь — например, −6% за день или три минуса подряд. Сработал — сессия закрыта, решение принято заранее, а не в моменте.
- Пауза после серии — минимум до следующего дня. Худшие сделки открываются в состоянии «сейчас отыграюсь».
- Зоны просадки — заранее расписанный план: около −10% — снизить риск и сделать перерыв, −20% — пауза до конца дня, −30% — стоп на день-два и разбор стратегии.
Общее свойство правил: они формулируются числами и до торговли. Правило «останавливаюсь, когда чувствую, что не идёт» — не правило, а настроение.
В терминале
В Суперграфиках BinoView часть правил переносится на автоматику: у торговых ботов задаётся лимит длины серии и банк на серию (режим Мазаньелло), после которых бот останавливается сам. Статистика серии — заработано, потеряно, текущая просадка — видна в терминале, так что зоны просадки отслеживаются по факту, а не по ощущениям.
Чем отличается от мани-менеджмента
Мани-менеджмент решает, сколько поставить в следующую сделку, — это про размер и рост. Риск-менеджмент решает, когда не торговать, — лимиты, паузы, зоны просадки. На практике они работают только парой: правильный размер сделки без лимитов не спасает от спирали отыгрыша, а лимиты без правильного размера срабатывают слишком поздно.
Частые вопросы
Какие правила нужны как минимум?
Три: риск на сделку 1–2% от текущего депозита; дневной лимит потерь, после которого торговля заканчивается независимо от желания отыграться; пауза после трёх минусов подряд. Этого набора достаточно, чтобы одна плохая сессия не превращалась в катастрофу для счёта.
Зачем нужен дневной лимит, если каждая сделка и так ограничена 1–2%?
Потому что главный риск — не одна сделка, а состояние после серии минусов. Желание отыграться подталкивает увеличивать суммы и входить без сетапа, и именно в этом режиме теряются депозиты. Лимит обрывает спираль механически: правило заранее решило за вас, что сегодня торговли больше нет.
Что делать после срабатывания лимита?
Не торговать до следующего дня — и потратить время на разбор: каждая сделка дня сверяется с правилами стратегии. Если входы были по правилам — это обычная серия, менять ничего не нужно. Если половина сделок вне сетапа — проблема не в рынке, и возвращаться стоит на сниженном риске.